【风口研报】头部企业全面加价 光伏行业有望迎来基本面确立
2025-04-093月10日，三大股指盘中窄幅震憾，尾盘跌幅有所收窄；北证50指数较为强势，场内近3300股飘红，全A成交额显豁萎缩。 行业板块涨多跌少，医药生意板块大涨，电机、非金属材料、工程扣问办事、装修装潢、医疗办事、光伏开采、橡胶成品板块涨幅居前，保障、互联网办事、软件开发板块跌幅居前。 2025年春节色泽伏组件价钱全面高潮，头部企业如隆基绿能、天合光能、晶澳科技等已证据调价，涨幅纠合在0.02元/W—0.05元/W区间。据中国光伏行业协会测算，2024年我国组件产量为588GW，若是以此为基数，以平均
【风口研报】AI带动需求+价钱遥远提振 耗尽级存储居品供需结构将改善
2025-04-093月11日，两市股指早盘时荡漾下探，尾盘发力拉升，三大股指全线翻红，场内近2900股飘红。 行业板块涨多跌少，航天航空、好意思容照应、珠宝首饰、电机、酿酒行业、小金属、化肥行业涨幅居前，工程机械、医疗办事、医药买卖板块跌幅居前。 人人闻明存储芯片厂商闪迪公司近日向客户发出加价函暗示，公司将于4月1日运转对旗下居品推论加价，举座涨幅将卓绝10%，这次调价适用于通盘面向渠谈和耗尽类居品。天风证券暗示，存储系统在AI诳骗的考试阶段尤为要害，看好举座AI行业快速发展带动存储需求+价钱遥远提振；华泰证券
【研报掘金】机构：燃气行业需求仍能高增 城燃花费复苏趋势或有加快
2025-04-09机构指出，2025年，燃气传统需求复苏、“一城一企”计策推动等助力龙头城燃售气量增长或有戒指提速；毛差设立、气量增长等助力城燃功绩重拾增长，同期龙头城燃公司估值多半处于历史底部，建树性价比卓越。 中枢逻辑 1.在经过2023年—2024年承接两年约8%表不雅花费增长后，国内燃气花费量照旧走出低谷，行业增速回反正轨。和历史上寰宇性城燃销气量增速推崇频繁愈加卓越不同，本轮需求复苏经过中，寰宇性龙头城燃销气量推崇日常且多半弱于行业举座增速，增速差出现拐点。 2.行业需求仍能高增，城燃花费复苏趋势或有
【研报掘金】机构：策略组合拳激动银行板块估值开采
2025-04-09机构指出，现时货币策略的取向指向了较为健硕的息差预期，重心规模化险策略亦助力银行信用风险改善，策略环境有望为银行提供健硕向好的策画环境。 中枢逻辑 1.“顺周期+高股息”，策略组合拳激动银行板块估值开采。一方面，抓续教唆板块股息价值劝诱力，按照2023年分成额以及2025年2月28日收盘价策划板块平均股息率达到4.5%，相对以10年期国债收益率测度的无风险利率的溢价水平仍处于历史高位，且仍在接续走阔，类固收的设置价值抓续。与此同期，缓和成长性优异及受益于策略实效的区域行，区域经济开采或将进步盈
【研报掘金】机构：我国宠物阛阓经济呈现合手续增长的趋势
2025-04-07机构指出，跟着虚耗者对宠物价值的进一步认同和消忙绿的晋升，我国宠物阛阓经济呈现合手续增长的趋势。 中枢逻辑 1.据艾媒盘问数据，2023年中国宠物经济产业限制达5928亿元，瞻望到2028年阛阓限制有望达11500亿元。向好的阛阓趋势鼓舞多行业跨界布局宠物赛说念：1）宠物电器：小米投资宠物智能硬件品牌“猫猫狗狗”，并继续推出了智能宠物饮水机和智能猫砂盆等家具，此外还领投过定位于猫咪全品类生涯方式的“FURRYTAIL尾巴生涯”。2）宠物食物：伊利公司推出了“oneonone”宠粮定制管事，通过
【风口研报】国产AI再下一城 通用型Agent性能稀罕OpenAI
2025-04-033月6日，两市股指盘中强势拉升，沪指涨逾1%，创业板指涨超2%，场内近4300股飘红。 行业板块呈现普涨态势，互联网做事、软件拓荒、游戏、文化传媒、电源建树、多元金融板块涨幅居前，仅钢铁行业、银行、铁路公路、工程机械、贵金属板块逆市下落。 日前，一支来自中国的团队进展对外发布通用型AI Agent家具Manus。据团队先容，Manus在GAIA基准测试中得到了SOTA（State-of-the-Art）的收货，泄漏其性能稀罕OpenAI的同线索大模子。国海证券示意，众人首款通用Agent家具M
【研报掘金】机构：连续看好民爆行业的整合趋势
2025-03-18机构指出，民爆行业手脚传统制造业，在国民经济勾引和社会发展中起着至关迫切的作用。关联词民爆产品易燃易爆，我国对民爆行业有相配严格的监督措置法子。瞻望将来行业发展仍然将禁止整合，故意于国内龙头企业作念大作念强。 中枢逻辑 1.工信部印发《加速鼓励民用爆炸物品行业转型升级实施想法》，主要从数字化、供给侧创新、海外化三大角度建议具体条件，说起到2027年底，民爆产品无东说念主化出产线世俗奉走运用，高危机性出产工房、工序现场已毕无固定岗亭操作主说念主员；产业聚合度进一步普及，造成3—5居品有较强海外竞
【风口研报】东说念主形机器东说念主已被升迁至国度策略高度 行业有望迎新一轮密集催化
2025-03-183月4日，两市股指午后颤动回升，科创50指数涨近2%，北证50指数大涨超3%，场内超4000股飘红。 行业板块无数收涨，航天航空与半导体板块大涨，仪器仪容、通讯奇迹、电机、贵金属、软件缔造、船舶制造板块涨幅居前，电板、动力金属板块跌幅居前。 中国政府网在公众号发布了视频《机器东说念主群侠传》。视频进程编著，将不同场景、种类广博的机器东说念主与武林绝技相估量，全场合展示了我国在机器东说念主边界的前沿遵守。国元证券暗示，东说念主形机器东说念主行为数字新质出产力的标杆赛说念，已被中国升迁至国度策略高